Libra前途未卜，央行数字货币即将问世，数字货币将带来怎样的想象？

文/孟永辉

Facebook 发布 Libra 白皮书确实让数字货币再次流行起来。

虽然人们已经度过了数字货币热血的时代，但被压抑已久的热情依然被Libra所激发。

很遗憾，后来Libra还是遭遇了美国相关部门的监管，前途未卜。

近期有媒体报道称，中国央行将在未来几个月推出国家支持的数字货币“DC/EP”，初步面向中国工商银行、中国建设银行、中国银行、中国农业银行由银行、阿里巴巴、腾讯、银联等七家机构发行。

其实，大洋西海岸的中国其实早在Libra之前就已经经历过一波数字货币的浪潮，但这一波的狂热和激进最终赋予了数字货币功能和不应该属于其阶段的功能。 ，导致相同的规则。

但是，作为一种基于全新技术的新型货币，数字货币确实与传统货币有很大的不同。通过数字货币这种新型货币更有效地满足市场需求是大势所趋。

正因为如此，无论是国家层面还是企业层面，都在试图抓住这个机会，在数字货币市场上占据领先地位。

我是这么说的，但真正想要抓住数字货币的风口，并不是通过概念化和投资就能轻易实现的。作为与人们生活息息相关的存在，如果我们对数字货币的任何一个方面设计不当，都会出现很大的问题。

所以，虽然未来数字货币可以给行业和用户带来巨大的变化，但是如果我们真的想用数字货币来解决问题、应用和落地，我们还有很多工作要做。

或许，这也是央行推出数字货币广为流传，却遭到否认的原因。

我们先不讨论央行什么时候推出数字货币，因为无论什么时候，数字货币都必然会出现。我们需要思考的是，数字货币对金融体系的重构，会给我们的生活带来哪些改变。

数字货币可以再次提升金融业的运营效率

互联网改造后，我们生活中的每一个过程、每一个环节都与互联网密不可分。吃、穿、住、用、行的方方面面都需要借助互联网来实现，而金融业却在这个过程中落后了。

因为虽然我们用线上支付方式代替了线下支付方式，支付效率得到了一定程度的提升，但是底层的金融体系和逻辑并没有发生本质的变化。金融业仍然按照几千年前的货币体系运行，美元仍然是主流货币，不同国家和地区之间仍然需要货币兑换，金融体系的运行仍然以人为主，所有这些都在向我们展示过时的金融体系。和老式的。

有人可能会说，在互联网时代，金融业也发生了变化。互联网与金融的融合也发生了，但这些变化是如何实现的呢？这种变化是通过互联网和金融这两个元素的简单相加实现的，而金融本身并没有改变。

为什么？因为金融行业的底层逻辑并没有真正改变。因此，虽然金融业的运营效率得到了一定程度的提升，但这些提升仍是暂时的。

只有真正改变金融业的底层运作逻辑，才能真正提升金融业的运作效率。改变金融业底层逻辑的症结是什么？在货币体系中。我们需要用新的货币体系取代传统的货币体系，彻底改变金融业的本质。

数字货币就是在这样的背景下提出的。作为一种跨境、去中心化的存在，数字货币的效率远高于传统货币。借助数字货币，我们不再花费兑换成本，不再考虑时间和空间的限制，随时随地都可以随时随地进行金融交易。

正因为如此，数字货币可以从根本上提高金融行业的运营效率，而不是像互联网那样仅仅做简单的去中介化。

对于新货币体系的建设，谁能带头谁就有权制定标准。虽然 Libra 最早被提出，但企业主导的发展模式必然存在诸多弊端，而且缺乏美国政府的支持，使其未来充满不确定性。中国央行将发布数字货币CBDC的消息，无疑向外界展示了其在数字货币领域获得话语权的野心。

数字货币有望重建全球货币体系

当前的全球货币体系是什么样的？以美元为主的货币体系。这种货币体系虽然与二战后以布雷顿森林体系为代表的以美元为主导的货币体系相比发生了变化，但仍存在诸多弊端。

在不同国家和地区之间的金融交易过程中，尤其是美元交易，仍然存在很多障碍。美国政府基于自身利益，会以美元为武器，在金融上欺凌其他国家和地区，最终使全球货币体系亟待改革。

因此，人们迫切需要摆脱以美元为主导的货币体系带来的诸多不便。这时，数字货币成为了首选。通过重建基于全球用户的新货币体系，我们可以摆脱以美元为主导的货币体系带来的诸多不便，真正实现真正意义上的普惠金融。

由此看来，Libra虽然给我们带来了非常震撼的感觉，但后来受到美国有关当局的质疑，可能是因为数字货币的出现削弱了美元在全球货币体系中的作用。状态。

对于美元如此，对于其他国家现有的主流货币也是如此。因此，我们在用数字货币重建全球货币体系的过程中，也需要考虑到这个风险。通过加强而不是削弱东道国央行的数字货币体系来推动新货币体系的实施，央行数字货币CBDC之所以会延迟，很大程度上就是基于这个考虑。

无论如何，用数字货币改变传统货币体系是大势所趋。从全球的角度来看更是如此。只有真正建立起人人可主导、人人参与的新货币体系，金融才能成为更具普惠性的存在，而不是某个国家、某些个人实现自身利益的手段。

数字货币有望更好发挥金融业的功能和作用

金融业的一个发展方向是普惠金融和数字金融。如果用现在的货币体系，很难实现真正意义上的普惠金融和数字金融。由于目前的金融体系仍以传统货币为基础，传统货币只会让金融功能和功能惠及符合其要求的人。

数字货币是不同的。

是通过人人参与的信任体系和去中心化模式构建的全新货币体系。虽然现阶段数字货币体系还需要央行的主导，但央行只承担信用角色，普通个人和企业真正涉足数字货币。

此时，金融业的运作不再由以银行、证券、保险为代表的中心化平台驱动，而是由与金融业相关的每一个人和企业所驱动。

这种以共建共享为代表的新型金融运作机制真正的数字货币有哪些，无疑可以最大限度地发挥金融业的功能和作用。

数字货币信任机制和认证机制的参与者，不仅构建了一个新的金融体系，也是这个金融体系福利的受益者。与传统金融体系相比，这种基于数字货币的新型货币运行机制无疑具有更强的包容性。

让我们再看看数字金融。

虽然互联网时代的到来，将一些原本线下的财务流程和环节迁移到了线上真正的数字货币有哪些，但是这种数字化的方式并不完整，内部的财务流程和环节还是以人为主导，最终导致的一个结果是，以数据为主体的金融操作系统尚未建立。所谓的互联网金融，其实已经演变成一种概念和一种营销噱头，难免会陷入困境。

随着数字货币的出现，这个问题已经彻底解决。建立在区块链技术基础上的数字货币是一种完全建立在数据之上的新型货币，数据成为其整体。无论是算力还是信任机制的建立，都是以数据为基础的。

相对于互联网金融只是简单地添加了互联网和金融两个要素，基于数字货币的新金融体系是从内部完全数字化的。基于此，我们也可以实现真正意义上的数字金融。

自 Libra 白皮书发布以来，数字货币再次受到关注。可以肯定的是，数字货币确实是能够将金融业发展带入新一代的驱动力。

但是，由于Libra本身过于依赖技术，忽视了数字货币对主流货币体系的影响和制约，一直受到美国相关部门的质疑。

不过，这并不妨碍它在未来成为新货币体系的可能性。以布雷顿森林体系为基础的货币体系虽然在二战后得到了优化，但仍不能更好地服务于现有的经济体系，最终使人们不得不寻找新的货币形态。

数字货币的出现无疑为人们提供了这种可能性。通过构建以央行为主导、以数字货币为基础的新型货币体系，不仅可以大大提高金融业的运行效率，还可以使金融业实现真正的普惠化和数字化。

当大洋彼岸的 Libra 被质疑削弱美元主导地位时，中国央行推出数字货币 CBDC 的消息无疑表明了其对数字货币的期待和对新货币体系的信心不受美元支配。